Что такое тейк-профит и стоп-лосс?
Отложенный ордер — это специальный тип ордера на бирже, позволяющий выполнять два важных действия без участия трейдера:
- Открыть или закрыть позицию в полностью автономном режиме при достижении определенных показателей.
- Задать время закрытия или открытия сделки, чтобы обеспечить трейдеру возможность держать позицию открытой столько времени, сколько нужно.
Как работает стоп-лосс?
Ордер типа SL означает остановку потери при формировании убыточной рыночной позиции. Это главное орудие трейдера, желающего контролировать уровень риска во время торговли. Команда стоп-лосс выставляется стратегически, чтобы лимитировать объем потерь при изменении ценовой динамики в невыгодную для трейдера сторону.
Например, если вы покупаете Bitcoin по цене $20 000 и готовы понести убытки в размере не более 5%, то ордер стоп-лосс выставляется на уровне $19 000. Таким образом, при достижении ценой заданной отметки позиция будет немедленно ликвидирована. Отметим, что при открытии позиции шорт, отметку нужно выставить на уровне $21 000 или ниже с учетом уплаты процентов за открытие маржинальной позиции.
Как работает тейк-профит?
Ордер типа TP используется для определения оптимального значения прибыли, которую трейдер задает в качестве целевой. При достижении ценой заданного значения позиция ликвидируется «в плюс».
Например, если вы купили Bitcoin по цене $20 000 и желаете получить прибыль в размере 10%, то тейк-профит устанавливается на уровне $22 000.
Обращаем ваше внимание на то, что этот тип отложенного ордера тоже считается инструментов контроля риска, ведь в периоды волатильности цена может неожиданно изменить направление, а у вас может не быть времени на корректировку позиции или даже возможности ее ликвидировать.
Чтобы предотвратить потенциальные убытки, трейдер задает целевые показатели прибыли и старается забирать ее при первой же представившейся возможности. Цели выбирают разными способами. Например, некоторые аналитики предлагают пользоваться линиями Фибоначчи для определения уровней сопротивления и поддержки, которые можно использовать в качестве целевых для определения оптимальных значений тейк-профит и стоп-лосс.
Применение отложенных ордеров в разных ситуациях
Стоп-лосс и тейк-профит — это главные инструменты ограничения риска при ручной и автоматической торговле. Большинство бирж и брокеров предлагают своим пользователям возможность выставления отложенных ордеров, что крайне важно при торговле на маржинальном аккаунте, где потери могут расти бесконечно.
Рассмотрим два основных подхода к использованию этих ордеров:
1. При ручной торговле ордера можно выставить, используя интерфейс биржи или внешний торговый терминал. TradingView и MT5 позволяют это сделать на любой совместимой бирже. Централизованные криптовалютные платформы Binance, Kraken, Coinbase, OKX и многие другие также обеспечивают пользователей таким функционалом.
2. При использовании систем автоматической торговли криптовалютами следует изучать функционал провайдера автоматизации. Например, возьмем выставление стоп лосс и тейк профит в quik. Интерфейс популярного ПО QUIK совершенно отличается от того, что предлагают некоторые сервисы автоматизации вроде WunderTrading или Cryptohopper. Здесь ордера выставляют, чтобы ограничить возможные потери от работы ботов.
В 2010-х автоматическая торговля на бирже криптовалют стала стандартным подходом к инвестирования в индустрию блокчейн. Хотя наиболее популярным способом автоматизации остается система DCA (Distributed Cost Average), другие системы тоже стали находить себе применение.
Как ставить стоп-лосс и тейк-профит
Выбор оптимальных значений можно сделать на основе технического анализа. Трейдеры часто используют значения линий Фибоначчи для определения подходящего диапазона цен, внутри которого устанавливают отложенные ордера.
Как правильно ставить стоп лосс и тейк профит? Главное — учитывать собственный стиль риска и стратегию менеджмента портфолио. Если вы хотите использовать наиболее безопасный подход, то можно применить методику 1:3 на долгосрочном тайм фрейме.
Вот правила определения соотношения:
- Если у вас установлены одинаковые процентные значения для целевых показателей приемлемых прибыльности и убыточности, то отношение записывается как 1:1.
- Если увеличить значение для тейк-профита в три раза, то получится отношение 1:3.
- Сначала записывается значение стоп-лосс, а следом значение тейк-профит.
Как рассчитать стоп лосс и тейк профит
Вариация стоп-лосс/тейк-профит в соотношении 1:3 применяется для долгосрочных позиций, где вы уверенны в сформированном тренде и готовитесь к захвату прибыли в три раза выше приемлемого уровня убытка. Например, если вы планируете получить более 30% прибыли, то стоп-лосс устанавливается на отметке 10%.
Статистически, если придерживаться этой методики, то более при условии правильной оценки трети открытых рыночных позиций вы все равно будете оставаться «в плюсе».
Стоп-маркет и тейк-профит для среднесрочных тайм фреймов
Часто вариант соотношения 1:2 или 1:1.5 используется при работе на среднесрочных тайм фреймах, где есть определенная уверенность в сформировавшемся тренде, но все еще велика вероятность влияния волатильности на целевые значения для тейк-профита.
Выставление стоп-лосса на уровне 10% будет означать выбор целевой прибыли в районе 20%. Здесь для достижения долгосрочной прибыльности нужно выводить «в плюс» не менее 45% сделок.
Стратегии с повышенным риском и соотношением 1:1
Если вы хотите чаще получать прибыль и готовы брать на себя повышенные риски, то можно выбрать соотношение 1:1 или даже 2:1. Статистически, нужно закрывать положительно не менее 55% — 70% всех сделок для достижения позитивной статистике в долгосрочной перспективе.
Использовать такой подход для работы с системами автоматизации можно только в случае использования крайне надежной и многократно проверенной аналитической стратегии.
Определение оптимального целевого значения для заявки тейк-профит
Стандартная практика для большинства трейдеров — выбирать значение стоп-лосс в районе 10% и регулировать риски путем корректировки целевого значения тейк-профит. Почему выбирается именно такой подход?
Тейк-профит — это, простыми словами, ожидаемый размер прибыли, который определяется путем анализа ценовой динамики. Здесь важно опираться на проведенный технический анализ и не гнаться за доходностью за пределами реалистичных ожиданий. Выставление слишком высокого тейк-профита грозит повышением доли сделок, закрытых «в минус» или без достижения оптимальной прибыльности.
Отложенный ордер можно использовать и в комбинации со стоп-лимитом. Этот вариант позволяет использовать паттерны Фибоначчи на графике с максимальным эффектом и задавать уровни входа в рынок, а также необходимых ограничений на время жизни и максимальный риск по сделкам.
Общие рекомендации по определению уровня TP
Широко принятая практика расчета TP обычно сводится к выставлению тейк-профита на уровне в 2 — 3 раза выше, чем максимально допустимый уровень потерь. Если вы допускаете убыток в размере 10% от размера сделки, то следует выставлять TP на отметке в 20% — 30%. При этом следует понимать, что некоторые значения TP вряд ли будут достигнуты.
Например, если вы допускаете убыток в размере 20% от размера сделки, то выставлять целевую прибыльность на отметке в 60% можно только в случае 100%-ной уверенности в исходе торговой операции, а такое случается лишь при наличии инсайдерской информации или при крайне удачном стечении обстоятельств.
Тейк-профит и стоп-лимит
Мы уже выяснили, что такое тейк-профит, а теперь поговорим важном отложенном ордере стоп-лимит, который используется для определения подходящей цены для покупки или продажи актива. В отличие от стоп-лосс здесь оперируют биржевыми данными, а не ожидают триггера.
Стоп-лимит и тейк-профит часто используют в тандеме. Например, вы можете выбрать заданную цену для входа в рынок и сразу же определить потенциальный уровень тейк-профита и стоп-лосса после открытия сделки по ордеру стоп-лимит. Такой вариант хорошо подходит для тех трейдеров, которые долго изучают рынок и замечаются определенные последовательности изменения цены, почти всегда приводящие к предсказуемым коррекциям.
Стоп-лимит — это заявление на рынке о желании приобрести актив по заданной цене. Его видят все участники рынка, а потому могут найтись те, кто готов предложить вам актив по вашей цене здесь и сейчас. Стоп-лосс и тейк-профит в Форексе или на рынке криптовалют полностью скрыты от других участников торгов!
Торговля без тейк-профита
Ряд экспертов полагает, что применение этого отложенного ордера почти всегда является нерациональным. Они обосновывают такое суждение потенциальным недополучением прибыли при продолжающемся движении цены в выгодном для трейдера направлении.
Что такое тейк-профит в трейдинге? Это, по сути, ограничение потенциальной прибыли из-за опасений по поводу неожиданной волатильности. В условиях установившегося тренда или в присутствии трейдера на рынке этот ордер действительно может показаться бессмысленным.
Если вы торгуете вручную, то такая логика имеет право на жизнь. Хотя использование заданных стратегией параметров и должно быть в приоритете, трейдер должен опираться на интуицию и личное умение оценивать рыночную ситуацию в моменте. С другой стороны, неумение ограничивать себя и контролировать импульсы может сказаться негативным образом на результативности торговой деятельности в долгосрочной перспективе.
Большинство бирж не рекомендуют своим клиентам торговать без выставления ордеров тейк-профит, но вы можете ограничиться только стоп-лоссами, чтобы защитить себя от неожиданных потерь.
Ситуация кардинально меняется, если вы планируете использовать торговых роботов. Без команды пользователя бот будет держать рыночную позицию открытой постоянно, если не выставить тейк-профит.
Когда можно торговать без TP
Долгосрочные рыночные позиции относительно легко контролировать, а потому установка TP действительно необязательна, если вы хотя бы изредка заглядываете на биржу. С другой стороны, крайне популярные краткосрочные стратегии должны сопровождаться выставлением ограничений с двух сторон.
Это связано с тем, что даже в присутствии трейдера неожиданный скачок волатильности или проскальзывание данных в терминале может привести к существенным финансовым потерям. Колебания курсов также сильно бьют по маржинальным рыночным позициям, которые обычно открывают на относительно короткий период.
Вот какие стратегии обязательно нужно защищать при помощи отложенных ордеров:
- Скальпинг во всех его проявлениях.
- Дневная торговля по уровням сопротивления и поддержки.
- Торговля по графическим паттернам Гартли, Ганна или XABCD.
- Внутридневные свинг-стратегии с использованием осцилляторов и RSI.
Автоматический стоп-лосс и тейк-профит
Если вы используете системы автоматизации торговли, то следует всегда выставлять значения для автоматического создания ограничений по прибыльности и убыточности. Все платформы автоматизации обладают таким функционалом, чтобы трейдеры могли обезопасить свои портфолио от рисков, связанных с использованием ботов.
Например, если вы используете крипто робот Бинанс от провайдера WunderTrading, то можете определить для бота целый ряд параметров:
- Установка тейк-профита и стоп-лосса.
- Ограничение доли портфолио, доступной для управления ботом.
- Количество ордеров, которые могут существовать одновременно.
Автоматизация позволяет современным трейдерам создавать комплексные стратегии и решения для контроля риска. Даже при торговле вручную без отложенных ордеров с постоянным присутствием трейдера у терминала можно пропустить выгодный момент для ликвидации рыночной позиции или же оказаться в убытке из-за проблем с интернет соединением.
Вместо заключения
Теперь вы знаете, что такое тейк-профит на бирже криптовалют, и понимаете, насколько важно использовать этот ордер для фиксации прибыли. Цифровые активы подвержены волатильности, а потому ситуации, в которых тейк-профит может привести к положительному результату в отсутствие трейдера, возникают с завидной регулярностью.
Стоп-лосс — это тоже крайне важный тип отложенного ордера, позволяющий значительно сократить потери. Его обязательно нужно использовать при открытии любой рыночной позиции, чтобы свести к минимуму вероятность появления нежелательных убытков, а при работе с маржинальным счетом отсутствие ордера стоп-лосс может привести к катастрофическим последствиям.
Используйте все возможности для минимизации потерь и оптимизации прибыльности, даже если они кажутся вам необязательными или нерациональными.